Votre portefeuille mérite mieux qu’un fast-food financier

2025-06-29

L’art de la diversification expliqué simplement (et savoureusement).

En matière d’investissement, il y a une règle aussi vieille que le monde : ne pas tout mettre au même endroit. Les grands investisseurs le savent, et pourtant, même les portefeuilles les plus fortunés peuvent parfois être déséquilibrés. Pour vous aider à y voir clair, imaginez votre portefeuille… comme une bonne assiette bien garnie.

Une assiette équilibrée contient des fruits ou légumes, des protéines, des glucides, et — pour les plus chanceux — un petit dessert. Chaque élément a sa fonction, tout comme chaque classe d’actifs joue un rôle précis dans votre stratégie de placement.

Les liquidités , ce sont vos fruits ou légumes frais : toujours là, toujours accessibles. Ce sont vos comptes bancaires, vos dépôts à terme ou vos fonds du marché monétaire. Ils ne rapportent pas beaucoup, mais ils protègent, rassurent et permettent de saisir rapidement une opportunité… ou de faire face à un imprévu.

Les obligations et billets structurés, eux, sont vos protéines : stables, nourrissants, moins spectaculaires, mais essentiels. Ils assurent un revenu régulier et limitent la volatilité du portefeuille.

Les actions de valeur sont comparables aux glucides complexes comme le riz brun ou les patates douces : elles donnent de l’énergie de façon constante. Ce sont des entreprises matures, avec un bon historique de dividendes, qui évoluent plus lentement, mais avec fiabilité.

Puis viennent les actions de croissance et valeurs spéculatives — les desserts sucrés. Un peu plus risqués, mais parfois très rentables. On pense ici aux titres technologiques, à l’innovation, ou aux petites capitalisations. À consommer avec modération.

Enfin, les investissements privés — tels que l’immobilier, les placements en capital privé (private equity), ou les entreprises non cotées — sont les épices ou les produits rares de votre assiette : moins liquides, moins visibles, mais capables d’ajouter une richesse unique à votre portefeuille.et revenus

La clé, ce n’est pas de tout avoir — c’est de bien doser. Trop de liquidités, et votre capital dort. Trop de croissance spéculative, et votre portefeuille devient instable. Comme dans une bonne cuisine québécoise, l’équilibre, c’est la base du succès.

Bien sûr, toutes les assiettes ne se ressemblent pas. Chacun a ses goûts, ses besoins… et surtout, sa tolérance au risque. Certains digèrent très bien les plats épicés ; d’autres préfèrent la cuisine douce. Il en va de même pour les portefeuilles. Vos objectifs, votre horizon de placement et votre sensibilité à la volatilité doivent guider la composition de votre assiette financière. Il n’existe pas de recette unique, mais des équilibres personnalisés pour chaque profil d’investisseur.

Et comme pour un bon repas, mieux vaut parfois s’en remettre à un chef. En matière financière, c’est le rôle du conseiller : transformer vos ingrédients en une assiette aussi équilibrée que savoureuse. Alors la prochaine fois que vous regardez votre portefeuille, posez-vous la question : « Est-ce que je mange juste du sucre… ou est-ce que je me nourris vraiment ? »

Divulgation : Cet article a été préparé par Lionel Dossou et Yacob Nour, qui sont conseillers en gestion de patrimoine de portefeuille pour iA Gestion privée de patrimoine inc. en collaboration avec Fabien Major, également conseillers en gestion du patrimoine.